Hybrid Funds Invest: हाइब्रिड फंड्स दिलाएंगे शानदार रिटर्न और टैक्स में छूट भी, म्यूचुअल फंड की यह स्कीम जानिए

Hybrid Funds Benefits: म्यूचुअल फंड स्कीमों में हाइब्रिड फंड्स आजकल बहुत लोकप्रिय हो रहे हैं। ये फंड्स निवेशकों को एक ही जगह पर स्टॉक, बॉन्ड, गोल्ड, और निवेश ट्रस्ट जैसी कई तरह की परिसंपत्तियों में निवेश का मौका देते हैं। ये ऐसे लोगों के लिए बेहतरीन विकल्प हैं जो अपनी पूरी रकम किसी एक एसेट क्लास में नहीं लगाना चाहते। इसमें पैसा लगाने का सबसे बड़ा फायदा यह है कि आपको एसेट एलोकेशन के साथ-साथ टैक्स में छूट का भी लाभ मिलता है।

हाइब्रिड फंड क्या होते हैं?

हाइब्रिड फंड दरअसल एक तरह की म्यूचुअल फंड स्कीम है जो एक साथ कई एसेट क्लास में निवेश करती है। आम तौर पर, इनमें स्टॉक और बॉन्ड या फिर स्टॉक, बॉन्ड, रियल एस्टेट इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट (REIT) और कीमती धातु शामिल होते हैं। चूंकि ज्यादातर हाइब्रिड फंड्स पहले से तय किए गए एसेट एलोकेशन के आधार पर काम करते हैं, इसलिए इन्हें एसेट एलोकेशन फंड भी कहा जाता है।

हाइब्रिड फंड की विभिन्न श्रेणियां

हाइब्रिड फंड्स कई अलग-अलग कैटेगरीज में उपलब्ध हैं, जिन्हें निवेशक अपने जोखिम क्षमता के हिसाब से चुन सकते हैं।

इक्विटी सेविंग्स फंड: ये फंड पोर्टफोलियो का 10-25% इक्विटी में लगाते हैं, जबकि बाकी पैसा डेट सिक्योरिटीज और आर्बिट्रेज स्ट्रैटिजी के संयोजन में रखा जाता है। ये उन निवेशकों के लिए ठीक हैं जिनका जोखिम कम या मध्यम है और जो सीमित इक्विटी निवेश के साथ स्थिर रिटर्न चाहते हैं।

बैलेंस्ड हाइब्रिड फंड: ये फंड इक्विटी और डेट दोनों में 40-60% पैसा लगाते हैं। ये मध्यम जोखिम वाले निवेशकों के लिए उपयुक्त हैं, जो इक्विटी से मुनाफा और बॉन्ड से पोर्टफोलियो की अस्थिरता को कम करने के बीच संतुलन बनाना चाहते हैं।

एग्रेसिव हाइब्रिड फंड: ये ज्यादातर पैसा यानी 65-80% इक्विटी में और 20-35% डेट में लगाते हैं। ये उन निवेशकों के लिए सही हैं जो ज्यादा जोखिम लेने को तैयार हैं और इक्विटी बाजार के उतार-चढ़ाव से परेशान नहीं होते।

डाइनेमिक एसेट एडवांटेज / बैलेंस्ड एडवांटेज फंड: इन फंड्स में शेयर के मूल्यांकन और बाजार के संकेतों के आधार पर इक्विटी में 30% से 100% तक निवेश करने की छूट होती है। बचा हुआ पैसा डेट और आर्बिट्रेज में जाता है। ये उन मध्यम जोखिम वाले निवेशकों के लिए सबसे अच्छे हैं जो अपने पोर्टफोलियो के सक्रिय पुनर्संतुलन को पसंद करते हैं।

मल्टी एसेट एलोकेशन फंड: ये फंड इक्विटी, डेट और गोल्ड जैसी हर एसेट क्लास में कम से कम 10% निवेश करते हैं, जिससे एसेट क्लास में डायवर्सिफिकेशन मिलता है। ये उन निवेशकों के लिए उपयुक्त हैं जो चाहते हैं कि फंड मैनेजर उनके लिए अलग-अलग एसेट में पैसा लगाए।

हाइब्रिड फंड्स से टैक्स में फायदा

हाइब्रिड फंड्स को टैक्स के लिहाज से भी अच्छा माना जाता है। अगर कोई निवेशक डेट म्यूचुअल फंड, डायरेक्ट बॉन्ड या डिपॉजिट्स में पैसा लगाता है, तो अर्जित आय पर उसके टैक्स स्लैब के हिसाब से टैक्स लगता है। इसका मतलब है कि ज्यादा टैक्स ब्रैकेट वाले निवेशकों को 30% तक टैक्स देना पड़ सकता है।

लेकिन, हाइब्रिड फंड्स में, अगर इक्विटी में 65% से ज्यादा या इक्विटी और आर्बिट्रेज के मिश्रण में पैसा लगा हो, तो उन्हें टैक्सेशन के लिए इक्विटी फंड माना जाता है। ऐसी स्कीमों में, अगर 25-35% डेट कंपोनेंट को एक साल से ज्यादा रखा जाए, तो उसे लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन्स का लाभ मिलता है, जिस पर सिर्फ 12.5% टैक्स लगता है।

हाइब्रिड फंड एसेट का आवंटन कैसे करते हैं?

कुछ निवेशकों को खुद से एसेट एलोकेशन का प्रबंधन करना मुश्किल लगता है या वे कोई फाइनेंशियल प्लानर नहीं रख पाते हैं। हाइब्रिड फंड्स इस समस्या को हल करते हैं। वे पहले से तय किए गए एसेट एलोकेशन का पालन करते हैं और इसे नियमित रूप से रीबैलेंस करते रहते हैं।

उदाहरण के लिए, एक एग्रेसिव हाइब्रिड फंड में 65-75% इक्विटी में और बाकी फिक्स्ड इनकम में होता है। अगर बाजार तेजी से बढ़ता है और इक्विटी का हिस्सा बढ़कर 80% हो जाता है, तो फंड मैनेजर इक्विटी बेच देगा और इसे वापस मूल आवंटन पर लाने के लिए डेट खरीदेगा। इस प्रक्रिया में निवेशक को अपनी तरफ से कुछ भी करने की जरूरत नहीं होती है।